OCH vừa thông qua phương án phát hành riêng lẻ 130 triệu cp, huy động 1.300 tỷ đồng để mua thêm cổ phần IDS Equity Holdings. Trong khi đó, cổ đông OGC lại không chấp thuận kế hoạch huy động 720 tỷ đồng để giữ tỷ lệ sở hữu tại OCH.

OGC có thể giảm quyền chi phối tại OCH

Tại ĐHĐCĐ thường niên 2026, cổ đông OGC đã không thông qua phương án phát hành riêng lẻ 72 triệu cp để huy động thêm 720 tỷ đồng. Số tiền này trước đó được dự kiến dùng để tham gia đợt phát hành riêng lẻ của OCH.

Nếu không tham gia đợt tăng vốn, tỷ lệ sở hữu hiện tại 55.6% của OGC tại OCH có thể giảm xuống 33.7%, đồng nghĩa OCH không còn là công ty con của tập đoàn.

OCH sẽ dùng 1.300 tỷ đồng vào đâu?

Ngay sau đó, ĐHĐCĐ OCH ngày 21/5 đã thông qua phương án phát hành riêng lẻ 130 triệu cp cho nhà đầu tư chứng khoán chuyên nghiệp, giá 10,000 đồng/cp. Mức này cao hơn 20% so với giá khép phiên ngày 1/6 là 8,300 đồng/cp.

Toàn bộ cổ phiếu phát hành sẽ bị hạn chế chuyển nhượng trong 1 năm, thời gian thực hiện dự kiến trong năm nay. Nếu hoàn tất, OCH sẽ thu về 1.300 tỷ đồng và dùng toàn bộ để mua hơn 20.9 triệu cp CTCP IDS Equity Holdings, tương ứng giá 62,000 đồng/cp.

Nhà đầu tư duy nhất đăng ký mua là ai?

CTCP Tập đoàn Leadvisors Capital là nhà đầu tư duy nhất đăng ký mua toàn bộ 130 triệu cp phát hành riêng lẻ. Sau giao dịch, tổ chức này sẽ sở hữu gần 39.4% vốn điều lệ OCH.

Leadvisors Capital thành lập năm 2008, trụ sở tại tòa nhà Leadvisors Tower Hà Nội, hoạt động chính trong lĩnh vực hỗ trợ dịch vụ tài chính và tư vấn đầu tư. Hiện ông Lê Minh Thành giữ vai trò Chủ tịch HĐQT kiêm người đại diện pháp luật.

IDS Equity Holdings là ai?

IDS Equity Holdings (IDS) hiện là mắt xích quan trọng trong chiến lược mở rộng sang lĩnh vực bất động sản của OCH, theo giải trình của lãnh đạo doanh nghiệp.

Tiền thân của IDS là CTCP In Đường Sắt, thành lập năm 2011 tại Hà Nội. Ông Lê Minh Thành là Chủ tịch HĐQT kiêm người đại diện pháp luật.

Đến cuối năm 2025, IDS có tổng tài sản 5,115 tỷ đồng, vốn chủ sở hữu 3,822 tỷ đồng, tương ứng giá trị sổ sách hơn 34,000 đồng/cp. Với giá dự kiến 62,000 đồng/cp, hệ số P/B khoảng 1.8 lần.

Danh mục tài sản của IDS có gì?

IDS hiện sở hữu nhiều tài sản đang khai thác và các dự án chưa triển khai, trong đó có:

- Tòa nhà 124-126 Lê Duẩn tại TPHCM
- Tòa nhà số 8 Phạm Hùng tại Hà Nội
- Dự án MGallery Nha Trang

Lãnh đạo OGC cho biết, các tài sản này phù hợp với định hướng mở rộng M&A của OCH trong mảng khách sạn, bất động sản cho thuê và các tài sản tạo dòng tiền ổn định.

OCH đặt mục tiêu xóa lỗ lũy kế trong năm 2026

Cuối quý 1/2026, OCH còn lỗ lũy kế gần 400 tỷ đồng. Doanh nghiệp cho biết nếu thương vụ IDS thành công, OCH sẽ xóa toàn bộ khoản lỗ lũy kế ngay trong năm 2026.

Ngược lại, nếu giao dịch không được triển khai, định hướng tăng trưởng có thể bị ảnh hưởng đáng kể vì khoản đầu tư vào IDS được xem là một trong những động lực cốt lõi để mở rộng quy mô tài sản và nâng cao hiệu quả hoạt động.

OCH đặt mục tiêu năm 2026 với tổng doanh thu 1,704 tỷ đồng, tăng 47% so với thực hiện năm 2025; lợi nhuận sau thuế 365 tỷ đồng, tăng 276%.

Trong khi đó, OGC sau khi không được cổ đông thông qua kế hoạch góp vốn vào OCH đã điều chỉnh kế hoạch kinh doanh hợp nhất năm 2026 với doanh thu 1,290 tỷ đồng và lợi nhuận sau thuế 240 tỷ đồng.

Bạn nghĩ sao về thương vụ này? Comment bên dưới nhé!

#IdsEquityHoldings #KeHoachKinhDoanh2026 #LeMinhThanh #Leadvisors #Occ #Och #Ogc #PhatHanhCoPhieu #TangVon

OCH sẽ dùng toàn bộ nguồn vốn từ đợt chào bán 130 triệu cổ phiếu riêng lẻ để mua hơn 18% vốn IDS, qua đó nâng tỷ lệ sở hữu lên xấp xỉ 49%.

ĐHĐCĐ OCH: Tập trung vào phương án tăng vốn

Sáng nay 21/5, CTCP One Capital Hospitality (mã: OCH) tổ chức ĐHĐCĐ thường niên năm 2026. Bên cạnh tờ trình phát hành 130 triệu cổ phiếu riêng lẻ, hai pháp nhân đáng chú ý trong tài liệu cổ đông là CTCP IDS Equity Holdings (IDS) và CTCP Tập đoàn Leadvisors Capital.

OCH sẽ dùng tiền phát hành vào đâu?

Theo tờ trình, OCH sẽ sử dụng toàn bộ số vốn thu được từ chào bán CPRL để mua hơn 18% vốn IDS, từ đó tăng tỷ lệ sở hữu tại IDS lên khoảng 49%.

Cùng với đó, doanh nghiệp cũng trình miễn chào mua công khai với Leadvisors Capital - nhà đầu tư từng bày tỏ quan tâm mua 130 triệu CPRL OCH.

Vì sao Leadvisors Capital được chú ý?

Sự xuất hiện của Leadvisors Capital được xem như một điểm tựa cho đợt phát hành riêng lẻ này. Thực tế, lãnh đạo Tập đoàn Đại Dương (mã: OGC) cũng từng thừa nhận nhà đầu tư tổ chức sẽ quan tâm đợt phát hành riêng lẻ của OCH hơn là OGC.

Đáng chú ý, tại ĐHĐCĐ thường niên năm 2026 tổ chức hôm qua, cổ đông OGC đã bỏ phiếu phủ quyết tờ trình phát hành CPRL của OGC.

Mối quan hệ giữa OCH, IDS và Leadvisors Capital

IDS, Leadvisors Capital và ông Lê Minh Thành - Chủ tịch HĐQT Leadvisors Capital - đều là những cái tên không xa lạ với cổ đông OCH.

IDS đã là cổ đông của OCH ít nhất từ năm 2021, khi nắm hơn 9,9 triệu cổ phiếu, tương đương 4,96%. Đến tháng 11/2022, IDS chính thức trở thành cổ đông lớn với tỷ lệ 9,86%.

Sau đó, công ty liên kết gián tiếp của OCH là CTCP Bánh Givral đã mua 30% vốn IDS với giá gốc 2.085 tỷ đồng trong năm 2023.

IDS đã thoái vốn, Samurai Power xuất hiện

Đến tháng 3/2026, IDS thoái hết vốn khỏi OCH. Tuy nhiên, ngay sau đó xuất hiện một cổ đông lớn mới với số lượng cổ phần và tỷ lệ sở hữu bằng đúng số cổ phiếu mà IDS đã bán ra: CTCP Samurai Power.

Samurai Power được thành lập vào tháng 3/2026, với cơ cấu cổ đông gồm: Leadvisors Capital (99,8%), Lê Thị Quỳnh Trang (0,1%) và ông Lê Minh Thành (0,1%).

Leadvisors Capital đang nắm gì tại OCH?

Dù hiện tại không trực tiếp sở hữu cổ phần OCH, nhưng nhà đầu tư và người liên quan của Leadvisors Capital đang nắm 16,32% vốn OCH.

Ngoài ra, ông Lê Minh Thành còn là Chủ tịch HĐQT CTCP Quản lý quỹ Leadvisors - đơn vị cũng đang là cổ đông lớn nắm 6,46% vốn OCH.

IDS cũng có liên hệ với ông Lê Minh Thành

Ngay cả IDS - mục tiêu của thương vụ M&A - cũng là bên liên quan tới Chủ tịch HĐQT Leadvisors Capital.

Theo giới thiệu trên website, IDS có tiền thân là doanh nghiệp Việt Nam hoạt động từ năm 1986, trong lĩnh vực dịch vụ in ấn. Năm 2014, Leadvisors đầu tư vào IDS và bắt đầu hợp nhất các khoản đầu tư chính. Đến năm 2017, Leadvisors nắm quyền sở hữu chi phối tại IDS.

Sau đó, vào năm 2018, Samurai Power bắt tay với Leadvisors để chuyển đổi IDS thành nền tảng hàng đầu trong việc mua lại, tái cấu trúc và thúc đẩy tăng trưởng của các công ty dẫn đầu.

Tính đến hiện tại, ông Lê Minh Thành là Chủ tịch HĐQT kiêm Người đại diện theo pháp luật của IDS.

Bạn nghĩ sao về cấu trúc sở hữu và kế hoạch tăng vốn của OCH? Comment bên dưới nhé!

#IdsEquityHoldings #LeMinhThanh #LeadvisorsCapital #Och #SamuraiPower